本文是一篇金融學論文，本文基于全國2928個家庭農場樣本數據，采用中介效應模型，研究了加入合作社對家庭農場總收入的影響，以及加入合作社對家庭農場正規(guī)信貸可得性的影響。

第一章導論

1.1研究背景

近年來，中國農業(yè)正處于由傳統(tǒng)模式向現(xiàn)代化模式轉型的關鍵階段。從農業(yè)大國邁向農業(yè)強國的過程中，農業(yè)發(fā)展呈現(xiàn)出顯著的結構性變化，即以資源依賴型低效型農事作業(yè)為表征的傳統(tǒng)發(fā)展范式正加速向高效、特色、現(xiàn)代化的農業(yè)生產方式轉變。這種轉變不僅體現(xiàn)在生產技術的升級上，更反映在農業(yè)經營方式的革新中。當前，農業(yè)規(guī)?；洜I正在加速推進，土地、勞動力、資金、技術等關鍵生產要素的集約化、專業(yè)化配置程度不斷提升，推動農業(yè)生產效率持續(xù)提高。在這一背景下，家庭農場作為現(xiàn)代農業(yè)發(fā)展的重要組織形式，具有專業(yè)化、組織化和規(guī)?；奶卣?，符合我國農業(yè)生產特點和農業(yè)現(xiàn)代化發(fā)展方向（胡軼歆等2022），成為實現(xiàn)我國全面振興鄉(xiāng)村和農業(yè)強國目標的重要助推器（蒲文彬2023）。然而，家庭農場在發(fā)展過程中面臨著諸多瓶頸，其中資金短缺問題尤為突出。銀行信貸門檻較高，抵押擔保難落實；農村金融產品創(chuàng)新不足，難以滿足家庭農場多樣化的融資需求；政策性金融支持力度有待加強，服務響應速度跟不上新型農業(yè)經營主體的發(fā)展步伐。這些問題嚴重制約了中國農業(yè)現(xiàn)代化的整體進程。

在高質量發(fā)展的政策背景下，家庭農場等新型農業(yè)經營主體迎來重要發(fā)展機遇。2025年中央一號文件提出完善聯(lián)農帶農機制，健全新型農業(yè)經營主體扶持政策同帶動農戶增收掛鉤機制，將聯(lián)農帶農作為政策傾斜的重要依據。引導企業(yè)、農民合作社、家庭農場與農戶等緊密聯(lián)合與合作。

農民專業(yè)合作社（以下簡稱“合作社”）作為重要的農民經濟組織，發(fā)揮著聯(lián)結農戶與大市場的重要紐帶作用。合作社不僅能夠有效整合分散的農業(yè)生產資源，提升農業(yè)生產效率，而且在改善家庭農場融資難問題上具有獨特的優(yōu)勢。入社后，家庭農場的農業(yè)生產設施條件得以改善，市場競爭力增強，收入水平提高。具體而言，合作社能夠為入社家庭農場提供全方位的支持，包括硬件設施改造和軟件能力提升，從根本上改善家庭農場的生產條件和收益水平。通過合作社的組織化運作，家庭農場不僅能夠獲得技術（王志剛和于濱銅2019）、信息、市場等“軟件”支持，還能享受到農資供應、倉儲物流、加工銷售等“硬件”服務。

1.2研究目的

本文聚焦于家庭農場這一新型農業(yè)經營主體，基于農業(yè)農村部農村經濟研究中心30個省份的調查數據，運用中介效應模型探究加入合作社對家庭農場總收入的影響，進而研究家庭農場總收入對家庭農場正規(guī)信貸可得性的影響，旨在構建加入合作社對家庭農場正規(guī)信貸可得性影響的理論分析框架，助力實現(xiàn)鄉(xiāng)村振興。本文主要目的如下：

（1）對2928家庭農場正規(guī)信貸可得性進行分析。以現(xiàn)有研究文獻為理論支撐，全面分析家庭農場的發(fā)展現(xiàn)狀，系統(tǒng)研究加入合作社對家庭農場總收入及正規(guī)信貸可得性的影響，精準把握家庭農場的發(fā)展態(tài)勢及其內在關聯(lián)，為后續(xù)研究奠定堅實的基礎。

（2）構建“加入合作社—總收入—正規(guī)信貸可得性”的理論分析框架，剖析家庭農場加入合作社對其正規(guī)信貸可得性影響的內在機理。首先，運用描述性統(tǒng)計分析對家庭農場特征進行梳理；其次，將加入合作社影響家庭農場正規(guī)信貸可得性的過程分為兩個階段，第一階段分析加入合作社對家庭農場總收入的影響，第二階段以總收入為中介變量，探究其對家庭農場正規(guī)信貸可得性的影響，以此為突破口，著力緩解家庭農場融資難的困境，推動其持續(xù)健康發(fā)展。

（3）基于以上分析，有針對性地提出提升家庭農場正規(guī)信貸可得性的政策建議，助力以家庭農場為典型代表的新型農業(yè)經營主體實現(xiàn)高質量發(fā)展，為完善我國聯(lián)農帶農機制，強化農村信用體系建設，優(yōu)化信貸產品服務等方面提供堅實的科學依據與決策參考。

第二章概念界定與理論基礎

2.1概念界定

2.1.1家庭農場

農業(yè)農村部2014年出臺的《農業(yè)部關于促進家庭農場發(fā)展的指導意見》指出，家庭農場是指以農民家庭成員為主要勞動力，利用家庭承包或流轉土地，從事規(guī)模化、集約化、商品化農業(yè)生產，以農業(yè)經營收入為主要收入來源的新型農業(yè)經營主體之一。一方面，家庭農場繼承了家庭承包經營的內在優(yōu)勢，通過以家庭成員為生產主力、以農業(yè)收益為核心的模式，與小農戶向現(xiàn)代農業(yè)轉型的需求高度契合；另一方面，它兼具企業(yè)化屬性，通過規(guī)?；芾怼I(yè)化分工和市場化運作，實現(xiàn)了生產效率與經營資質的雙重提升。這種“家庭內核+企業(yè)化外延”的混合特征，使其成為兼具穩(wěn)定性和競爭力的新型農業(yè)主體（高強等2013；郭慶海2013；張照新和趙海2013）。憑借其內在的制度優(yōu)勢，家庭農場的發(fā)展前景十分可觀，自2013年中央一號文件首次提出“鼓勵家庭農場等多種形式的適度規(guī)模經營”以來，歷年的一號文件都指出要積極培育家庭農場，對家庭農場的扶持政策逐漸具體與聚焦。與此同時，我國家庭農場也取得飛速發(fā)展，根據農業(yè)農村部統(tǒng)計，截至2023年10月末，納入全國家庭農場名錄管理的家庭農場有近400萬個。作為新型農業(yè)經營體系的重要基石，家庭農場在促進農業(yè)高質量發(fā)展、破解土地細碎化困境、優(yōu)化農業(yè)產業(yè)結構等關鍵領域展現(xiàn)出不可替代的優(yōu)勢（孔祥智2014；朱啟臻等2014；張紅宇和楊凱波2017）。

2.2理論基礎

2.2.1農村金融理論

農村金融理論體系隨社會發(fā)展持續(xù)演進，其理論脈絡不僅反映出1960年代至今鄉(xiāng)村經濟理念的變革軌跡，更為分析家庭農場融資行為提供了基礎框架。該理論框架主要包含農業(yè)信貸補貼理論、農村金融市場理論以及不完全競爭市場理論，這三者呈現(xiàn)出鮮明的階段性發(fā)展特征。

（1）農業(yè)信貸補貼理論

該理論從農業(yè)生產低效性、收入渠道單一性及資本積累薄弱性出發(fā)，揭示了農戶信貸需求與供給的結構性失衡。其成因包含雙重維度：首先，農業(yè)長周期生產疊加自然風險導致收入不穩(wěn)定，抑制儲蓄能力提升；其次，行業(yè)低收益與高風險特征降低金融機構放貸意愿，加劇融資約束。為此，該理論倡導政府主導設立非盈利性信貸機構，通過低息貸款或利息補貼填補資金缺口，推動城鄉(xiāng)協(xié)調發(fā)展。但政策實施暴露兩方面問題：一是農戶形成信貸依賴且資金挪用現(xiàn)象普遍，導致資源使用效率低下；二是貸款分配出現(xiàn)結構性偏差，高信用等級農戶更易獲得補貼資金，而低收入群體實際受惠有限，削弱政策公平性。

（2）農村金融市場理論

針對信貸補貼理論的不足，研究者指出其根本問題在于忽視市場運行機制與金融機構可持續(xù)性，由此衍生出市場化導向的農村金融市場理論。該理論強調農戶具備一定的儲蓄能力，不應過度依賴外部資金注入，而應著力提升農戶自身的儲蓄能力。該理論主張政府應減少干預，因為過度干預會阻礙農村金融的長期穩(wěn)定發(fā)展；相反，應充分發(fā)揮農村金融市場機制的作用，放寬對利率的管制，推動利率市場化、自由化進程。此外，政府還應減少行政干預以保障市場長效運行，推進利率市場化釋放價格調節(jié)功能，引導非正規(guī)金融規(guī)范化發(fā)展形成互補格局，構建金融機構績效評估體系增強經營活力。但該理論存在實踐局限：一是忽略農村金融市場發(fā)育滯后特性，完全取消政府調控易引發(fā)市場失序；二是信息不對稱導致逆向選擇與道德風險難以消除，制約市場資源配置效率。

第三章研究設計............................21

3.1數據來源...................................21

3.2變量選取...................................21

3.3變量描述性統(tǒng)計分析................................22

第四章加入合作社對家庭農場正規(guī)信貸可得性影響的實證分析................27

4.1基準回歸結果.............................27

4.2內生性檢驗.................................28

4.3穩(wěn)健性檢驗................................29

第五章加入合作社對家庭農場正規(guī)信貸可得性的機制檢驗..........33

5.1中介效應檢驗...................................33

5.2穩(wěn)健性檢驗.......................34

第五章加入合作社對家庭農場正規(guī)信貸可得性的機制檢驗

5.1中介效應檢驗

前文第三章已經構建了家庭農場總收入在加入合作社影響正規(guī)信貸可得性的中介效應模型，模型回歸結果如表5-1所示。

通過對比模型（3-1）和式（3-3）中加入合作社變量的回歸系數，可以發(fā)現(xiàn)模型3-3中是否加入合作社的系數a3比式3-1中是否加入合作社的系數a1的值小，模型（3-3）中的系數有所下降，表明總收入在合作社加入對正規(guī)信貸可得性的影響中發(fā)揮了部分中介效應。具體而言，合作社加入通過提升家庭農場總收入，進而增強了其正規(guī)信貸可得性。這一傳導路徑可以表示為：“加入合作社→提升總收入→增強正規(guī)信貸可得性”。實證結果與假說3一致，驗證了總收入在合作社加入對正規(guī)信貸可得性的影響中具有部分中介效應。

綜合上述分析，家庭農場加入合作社不僅能夠直接提升其正規(guī)信貸可得性，還能夠通過增加總收入進一步增強其信貸可得性。這一發(fā)現(xiàn)表明，合作社在促進家庭農場可持續(xù)發(fā)展方面具有雙重作用：一方面，合作社通過降低交易成本、優(yōu)化資源配置和提升市場競爭力，直接提升了家庭農場的正規(guī)信貸可得性；另一方面，合作社通過增加家庭農場的總收入，間接增強了其還款能力和信用資質，從而進一步提升了其正規(guī)信貸可得性。

第六章結論與建議

6.1主要結論

為探究家庭農場加入合作社對家庭農場正規(guī)信達可得性的影響，本文基于全國2928個家庭農場樣本數據，采用中介效應模型，研究了加入合作社對家庭農場總收入的影響，以及加入合作社對家庭農場正規(guī)信貸可得性的影響。主要得到以下主要結果：

第一，家庭農場加入合作社能夠顯著提升其正規(guī)信貸可得性。合作社作為一種組織形式，能夠為家庭農場提供信用背書，增強金融機構對家庭農場的信任度，這種政策支持與資源整合的雙重作用，使得家庭農場在獲取正規(guī)信貸時更具優(yōu)勢。合作社還能夠整合資源，為家庭農場提供金融知識培訓和信貸咨詢服務，進一步提升其金融素養(yǎng)和信貸可得性。此外，加入合作社對種植型家庭農場正規(guī)信貸可得性提升更為明顯。

第二，加入合作社能夠顯著提升家庭農場的總收入。合作社通過整合資源、優(yōu)化生產流程、拓展銷售渠道等方式，為家庭農場提供全方位的支持，幫助其實現(xiàn)更快更好的發(fā)展。具體而言，合作社能夠整合區(qū)域內家庭農場的資源，形成規(guī)模效應，從而降低生產成本、提高生產效率。此外，合作社還能夠通過拓展銷售渠道，幫助家庭農場的產品進入更加廣闊的市場。在這些措施的共同作用下，家庭農場的銷售收入顯著增加，總收入得到大幅提升。

第三，家庭農場加入合作社通過提升總收入間接對家庭農場正規(guī)信貸可得性產生正向影響。較高的總收入意味著家庭農場具有更強的還款能力，使金融機構更愿意為其提供信貸支持。同時，較高的收入也能夠幫助家庭農場積累更多的信用記錄，進一步提升其信用評級。

參考文獻（略）